Глобальный рынок: перепроизводство и борьба за рынки

К 2033 году мировые мощности по производству полиэтилена превысят 150 млн тонн,
полипропилена – 130 млн тонн. Но до 2029 года спрос будет отставать от предложения,
что заставит производителей снижать загрузку мощностей.

Китай – главный драйвер спроса (44% мирового потребления), но к 2033 году может
стать нетто-экспортёром полипропилена.
Европа останется зависимой от импорта, но высокие цены на энергоносители сдержат
спрос.
Турция – ключевой рынок для российского экспорта (81% поставок полиолефинов в 2024
году).
Россия: рост с замедлением

В 2024 году производство пяти основных полимеров (ПЭ, ПП, ПВХ, ПЭТФ, полистирол)
выросло всего на 1,2% – до 7,3 млн тонн.

Почему так медленно?
Логистические сложности
Снижение спроса в ключевых отраслях
Нехватка инвестиций в переработку (импорт оборудования упал на 31,6%)
Прогноз на 2025–2027: производство может вырасти до 9,9 млн тонн, но конкуренция на
экспортных рынках усилится.

Что будет с ценами?

Давление на стоимость:
● Перепроизводство в Азии
● Низкий спрос в Европе
● Удорожание логистики для российских экспортёров

Факторы роста цен в РФ:
● Ослабление рубля
● Рост затрат на сырьё и энергоресурсы
● Дефицит некоторых видов полимеров внутри страны

Средние цены в 2025 году:
Полиэтилен: 900уе/т (Азия)– 1,3–1,5 тыс уе./т (Европа)
Полипропилен: стабилен, но экспорт в Китай сокращается

Кто выиграет?
✅ Производители с экспортной ориентацией (СИБУР, Нижнекамскнефтехим) – смогут
зарабатывать на разнице валютных курсов.
✅ Переработчики, замещающие импорт – потенциал роста +1,6 млн тонн, особенно в
строительстве и ЖКХ.
❌ Риски: нехватка инвестиций и технологий для глубокой переработки.

Вывод
До 2029 года цены останутся под давлением из-за переизбытка предложения. Но для
российского рынка ключевыми факторами станут:
● Курс рубля
● Логистические затраты
● Спрос со стороны Китая и Турции

Совет игрокам рынка: искать ниши в импортозамещении и договариваться о
долгосрочных контрактах с поставщиками сырья.